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巴菲特?fù)?dān)憂(yōu)黃金泡沫太大 8股或有暴跌可能 |
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發(fā)布日期:10-10-28 08:58:09 泉友社區(qū) 新聞來(lái)源:中國(guó)證券網(wǎng) 作者: |
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和技術(shù)優(yōu)勢(shì)，獨(dú)特的金銻分離技術(shù)使得公司的生產(chǎn)成本低于同類(lèi)黃金公司；其三，公司近年來(lái)資源穩(wěn)步擴(kuò)張，未來(lái)3年儲(chǔ)量和產(chǎn)量將穩(wěn)定增長(zhǎng)，尤其是資源自給率極高，將使公司充分受益于國(guó)家保護(hù)政策和行業(yè)整合后的銻和鎢價(jià)格增長(zhǎng)帶來(lái)的超額收益。
分析師給予辰州礦業(yè)(002155,股吧)"強(qiáng)烈推薦"的投資評(píng)級(jí)，預(yù)計(jì)公司2010年-2011年EPS分別為0.298元和0.796元，對(duì)應(yīng)目前股價(jià)的市盈率為72倍和27倍。(長(zhǎng)城證券) 紫金礦業(yè) ：業(yè)績(jī)有望穩(wěn)定增長(zhǎng) 目標(biāo)價(jià)10.8元 紫金礦業(yè)2009年報(bào),實(shí)現(xiàn)銷(xiāo)售收入209.56 億元,同比增長(zhǎng)23.39%;歸屬母公司股東凈利潤(rùn)35.41 億元,同比增長(zhǎng)17.84%;基本每股收益0.24 元,每10股派發(fā)現(xiàn)金紅利人民幣1.00元(含稅)。 主要產(chǎn)品黃金價(jià)格上漲和產(chǎn)量增加是公司業(yè)績(jī)同比增加的主要原因。期內(nèi)黃金業(yè)務(wù)銷(xiāo)售收入占營(yíng)業(yè)收入73.23%,歸屬母公司股東凈利潤(rùn)73.57%。公司年內(nèi)礦山金銷(xiāo)售價(jià)格同比上升7.91%%,礦產(chǎn)金產(chǎn)量同比增加9.74%,礦產(chǎn)銅產(chǎn)量同比增長(zhǎng)38.13%。 2009年公司礦產(chǎn)金占全國(guó)礦產(chǎn)金產(chǎn)量的11.74%,礦產(chǎn)銅產(chǎn)量為同行業(yè)第二位,鋅產(chǎn)量為同行業(yè)第六位。實(shí)現(xiàn)主礦種資源增量大于消耗量。 公司管理費(fèi)有所下降,但期貨平倉(cāng)虧損合計(jì)為人民幣40,934 萬(wàn)元。2010 年3 月29 日公司接到中國(guó)證監(jiān)會(huì)《立案調(diào)查通知書(shū)》,公司因涉嫌信息披露違法違規(guī)一案被立案調(diào)查。我們認(rèn)為公司管理水平和風(fēng)險(xiǎn)控制能力有待提高。 在相關(guān)報(bào)告中,我們對(duì)黃金和銅鉛鋅等有色金屬前景進(jìn)行了展望,認(rèn)為黃金和銅年內(nèi)均可能創(chuàng)歷史新高。近期,SPDR GOLD SHARES 持倉(cāng)與黃金價(jià)格開(kāi)始上升,4月7日持倉(cāng)接近2009年6月的歷史高點(diǎn)。 LME銅庫(kù)存開(kāi)始明顯下降,價(jià)格距歷史高點(diǎn)約10%。 根據(jù)公司生產(chǎn)計(jì)劃,預(yù)計(jì)紫金礦業(yè)2010年和2011年EPS分別為0.43元和0.46元。以2010年4月8日收盤(pán)價(jià)8.39元,2010和2011年的PE分別為19.34倍和18.29倍,維持"買(mǎi)入"評(píng)級(jí),目標(biāo)價(jià)10.75元。(信達(dá)證券 范海波) 榮華實(shí)業(yè) ：反彈動(dòng)力趨強(qiáng) 建議逢低關(guān)注 公司重新整合資源后向金礦類(lèi)資產(chǎn)集中，轉(zhuǎn)型黃金礦業(yè)后國(guó)際市場(chǎng)金價(jià)走勢(shì)對(duì)其影響較大。近來(lái)國(guó)際避險(xiǎn)資金有流入黃金市場(chǎng)的傾向，公司基本面前景可以從中挖掘一些潛力。目前該股平臺(tái)整固后，近來(lái)放量逆勢(shì)上行，短調(diào)后可在10至20日線(xiàn)吸納。 公司擁有燃?xì)獾叵鹿芫W(wǎng)總長(zhǎng)達(dá)5380公里，燃?xì)庥脩?hù)達(dá)175萬(wàn)戶(hù)。公司主營(yíng)業(yè)務(wù)較為穩(wěn)定，日前攜手徐州源泉環(huán)保工程有限公司涉足環(huán)保領(lǐng)域，后者是一家立足徐州、服務(wù)淮海地區(qū)的知名環(huán)境企業(yè)。該股股價(jià)連續(xù)調(diào)整，反彈動(dòng)力 |
